一、【早盘盘面回顾】财联社8月4日讯，市场早盘高开后冲高回落，三大指数均小幅上涨盘面上，券商股持续活跃，信达证券、首创证券等涨停AI概念股迎来反弹，数据要素方向领涨，生意宝涨停，中国联通一度涨停，卓创资讯、浩瀚深度等涨超5%；信创软件股表现活跃，安硕信息20CM涨停，高伟达、慧博云通涨超10%。

减速器、机器人概念股盘中异动，中大力德涨停，昊志机电涨超5%下跌方面，CRO概念股陷入调整，睿智医药跌超5%总体上个股上涨和下跌家数基本相当沪深两市今日成交额4750亿，较上个交易日放量646亿截至收盘，沪指涨0.47%，深成指涨0.67%，创业板指涨0.78%。

北向资金方面，沪股通早盘净流出3.2亿，深股通早盘净流入11.28亿个股来看，今日两市共17只个股涨停（不包括ST及未开板新股），12股未封住涨停，两市炸板率为40%早盘连板股数量4家，其中柯利达3连板，京投发展、首创证券、顶点软件2连板。

板块上，券商股持续活跃，信达证券、首创证券、哈投股份等涨停，华林证券、国信证券、国盛金控、华泰证券等个股涨超5%消息面，中国证券登记结算有限责任公司拟自2023年10月起进一步降低股票类业务最低结算备付金缴纳比例，将该比例由现行的16%调降至平均接近13%，并正式实施股票类业务最低结算备付金缴纳比例差异化安排。

中信证券研究表示，下调结算备付金比例有利于充分发挥券商配置能力，合理调配公司资金，缓解流动性压力，从而提升股东回报长远来看，结算备付金比例有望随着券商经营能力的提升而持续调整，长期将打开证券行业发展空间。

AI概念股迎反弹，其中数据要素板震荡走强拉卡拉、卓创资讯涨超10%，生意宝、中原传媒涨停，中国联通一度涨停，新华网、山大地纬、佳华科技、易华录等个股跟涨消息面上，日前《贵州省数据要素市场化配置改革实施方案》正式印发，方案力争将贵阳大数据交易所上升为国家级数据交易所，数据流通交易年交易额突破100亿元。

东吴证券在此前的研报中表示，一直以来各地政府和公司海量数据无法流转的核心原因就在于担心后续收益无法确认收入或者出现合规问题，数据确权平台通过三张证书完美解决此问题，数据确权后数据能够合规合法流转全国性数据确权平台具备跨地域性，解决了数据跨省流转的问题。

按照每条数据0.1元价格测算，中国保守有几十万亿条数据，千亿市场快速打开算力租赁概念同样表现活跃，其中飞利信、利通电子、亚康股份涨超6%，浪潮信息、紫光股份、立昂技术等个股涨幅居前华安证券认为，随着大模型以及相关应用的发展，算力需求呈现爆发式增长。

但除了大型互联网企业、AI龙头企业具有较多的GPU算力芯片储备外，中小企业在发展AI模型、应用过程中，遭遇算力瓶颈此时，算力租赁成为广大中小企业解决算力需求的最优解国内部分IDC、第三方IaaS企业均有布局。

当前，以其现有的芯片储备、未来算力建设规划，仍然值得关注，或具较高的成长空间综合来看，今日早盘高开后小幅冲高回落，不过较好的是盘中依旧涌现出不弱的承接动能，故截至午间三大指数均以红盘报收其中市场关注度最高的方向莫过于券商板块。

显然资金对于券商板块仍有不小的分歧，在放出巨量的同时，盘中的震荡明显加剧以目前的市场热度而言，只要券商板块在高位没有出现明确的转弱信号，后续震荡向上的结构便仍有望延续，对于盘中个股的震荡仍需保持足够的耐心。

另一方面，AI概念股展开反弹，其中数据要素方向涨幅居前，而算力方向同样获得资金的回流，这也体现出当前市场热点轮动仍在延续不过需注意的是，目前顺周期行情正如火如荼的进行中，因此关注重点仍更多聚焦于市场的核心主线方向为宜。

午间涨停分析图

二、【市场新闻聚焦】1、财联社8月4日讯，商务部公告，鉴于中国大麦市场情况发生变化，对原产于澳大利亚的进口大麦继续征收反倾销税和反补贴税已无必要根据有关规定，商务部向国务院关税税则委员会提出取消反倾销税和反补贴税的建议，国务院关税税则委员会根据商务部的建议作出决定，自2023年8月5日起，终止对原产于澳大利亚的进口大麦征收反倾销税和反补贴税。

2、财联社8月4日讯，国家发展改革委副秘书长、综合司司长袁达4日在新闻发布会上表示，下一步，积极扩大国内需求实施好恢复和扩大消费的系列政策，促进汽车等大宗消费，大力激发民间投资活力，加快推进“十四五”规划102项重大工程及其他经济社会发展重大项目。

延续实施支持交通基础设施项目建设、促进二手车消费等阶段性政策同时，在更好满足居民刚性和改善性住房需求、积极扩大有效投资等方面加强政策储备，不断释放超大规模市场潜力（财联社 ）